Scenariul bancar
Un cont de verificare bancară poate avea o caracteristică automată de deplasare care transferă fonduri către un cont de depozit cu randament mai mare (uneori numit de către bancă un cont de pe piața monetară, deși nu are o reală asemănare cu fondul tradițional de pe piața monetară oferit de societățile fondului mutual și de brokeraj firme) atunci când soldul depășește un anumit nivel, unul stabilit de bancă sau ales de deponent. În plus, funcția de curățare poate funcționa, de asemenea, în direcția opusă, deplasând fonduri din contul de randament mai mare în contul de verificare atunci când soldul acestuia a scăzut sub nivelul specificat.
Brokeraj Scenariu
În cadrul societăților de brokeraj de valori mobiliare, un cont de numerar tradițional nu plătește dobânzi la soldurile de numerar, încurajând clienții care nu sunt comercianți activi să mențină aceste solduri aproape de zero. Pentru a risipi clientului și consilierului financiar inconvenientele și costurile asociate cu retragerile manuale de fonduri (mai ales dacă clientului i se dă un cec pentru depunerea în altă parte, cum ar fi într-un fond), o scufundare automată a fondurilor într-un portofoliu de dobândă cont este adesea o caracteristică opțională.
În plus, structura de bază a contului de activ central implică adăugarea unei curse automate la contul tradițional de brokeraj de numerar, plus alte caracteristici.
Soldurile de numerar se acumulează de obicei într-un cont de brokeraj de valori mobiliare ca urmare a:
- Încasări din vânzări de valori mobiliare
- Venituri (dividende, dobânzi etc.) și distribuții din investiții deținute în cont
- Fonduri depuse în anticiparea achizițiilor de valori mobiliare
Chiar și în cazul conturilor centrale ale activelor care câștigă dobândă la soldurile de numerar, clientul ar putea dori să instaleze acțiuni automate. În special, clientul poate avea nevoie să obțină dividendele și dobânda dobândită într-un singur cont în mod regulat în altul din motive precum:
- Deoarece cel de-al doilea cont este cel de la care clientul scrie cecuri, face retrageri ATM și face taxe prin carduri de credit, iar veniturile din investiții din primul cont sunt necesare pentru a acoperi aceste debite.
- Primul cont poate fi un cont de încredere din care clientul, în calitate de mandatar, este obligat să efectueze plăți regulate ale veniturilor din investiții titularului celui de-al doilea cont.
Evoluția conturilor Sweep de brokeraj
Conturile inițiale de intermediere a brokerajului au utilizat fondurile pieței monetare ca și conturi purtătoare de dobândă aferente. În timp, funcțiile de trezorerie corporativă din firmele de brokeraj de vârf au văzut beneficiile creării sau cumpărării de filiale bancare (în cazul în care acestea nu existau deja) și care vizează martorii să depună conturile oferite de acestea, și nu fondurilor de pe piața monetară. Astfel, depozitele clienților ar putea furniza capital de lucru, ar reduce nevoia de hârtie comercială cu costuri mai ridicate sau datorie pe termen lung ca surse de finanțare, o alternativă secundară la creditele gratuite.
În conturile contemporane, fluxul de fonduri merge în mod automat în ambele sensuri. Fondurile sunt deduse automat din contul asociat cu dobândă atunci când sunt necesare ca plată pentru achizițiile de valori mobiliare, cecuri și tranzacții cu carduri de credit-debit card-ATM.
Majoritatea firmelor de valori mobiliare au fost fie achiziționate de bănci mari, fie au fost reorganizate ca holdinguri bancare ca o modalitate de a se califica pentru fondurile de salvare TARP în urma crizei financiare din 2008. Acest lucru a accelerat împingerea către direcționarea martorilor la conturile bancare oferite în cadrul companiei.
Schimbarea manuală
Curios și inexplicabil, chiar și firmele de brokeraj de frunte nu au reușit să programeze capabilități pentru o plată automată a dividendelor și a dobânzilor între conturi. În schimb, intrările de jurnal pentru a crea aceste martori sunt deseori calculate și introduse manual de către personalul de brokeraj, de obicei asistenții de vânzări , la sfârșitul fiecărei luni.
Dat fiind faptul că reinvestirea cu adevărat automată (adică programată) a dividendelor în acțiuni suplimentare de acțiuni sau fonduri mutuale a fost în jur de zeci de ani, această lipsă de funcționalitate de bază este deosebit de remarcabilă. Mai degrabă, culegerile automate pre-programate cu adevărat computerizate între conturile de brokeraj tinde să se limiteze la stabilirea sumelor dolarului mutate lunar.